Facultad de Economía y Empresa
Universidad de Zaragoza

TAE de un préstamo

1) Objetivo

aEn este ejercicio se presenta un préstamo de tipo francés tomado de una entidad financiera. Se trata de un préstamo personal para realizar un postgrado, a tipo fijo. Calcularemos la TAE y comprobaremos que las cuotas coinciden con lo que nos dice la entidad.


q

Descarga la hoja de cálculo con el ejemplo -> [11-TAE.xls].

¿Qué vamos a aprender?

Ingredientes:


2)
Tasa nominal y tasa efectiva

Se trata de un préstamo de 12.000€ que se ha solicitado a una entidad financiera.

Cuidado cuando se manejan tasas ANUALES y pagos MENSUALES. Debe haber uniformidad en las unidades de los argumentos TASA y NPER.

Accedemos al simulador de la entidad. Nos calcula una cuota de 178,19€.

Recordemos la fórmula:

En Excel disponemos de la función =PAGO(tasa;nper;va;vf;tipo)

Por tanto añadimos la función:

=PAGO(tasa;nper;va;vf;tipo)

--- > Cuantía.

Y para la TAE.

Por tanto:

 


3)
Tabla de amortización

Vamos a crear la tabla de amortización. Nos han dicho que los intereses y principal del préstamo se pagan el último día de cada més.

Combinando las funciones FIN.MES() y HOY(). La función HOY() muestra la fecha actual en una hoja de cálculo. FIN.MES() devuelve el número de serie del último día del mes. Su sintaxis es FIN.MES(fecha_inicial;meses). Podemos poner como fecha inicial el resultado de la función HOY() siendo meses  el número de meses anteriores (o posteriores si es negativo)a la fecha inicial.

El flujo de caja de la tabla de amortización, siendo 84 cuotas:

Que como podemos comprobar coincide con lo que dice el banco:


4)
Función TIR.NO.PER()

Calcularemos la TAE con la función TIR() y TIR.NO.PER().

Las diferencias se explican por los diferentes días que tiene cada mes. Como vemos la TAE coincide con lo que aparece en la publicidad de la entidad financiera.

La entidad ofrece otro préstamo similar. En este caso a pesar de que el Tipo de Interés es 0,00%, la TAE es más elevada ya que ronda el 9,66%. La explicación es que tiene una comisión de apertura del 3,75% y el plazo de devolución es de 9 meses.

 

Ir a CiberContaCitar como: Serrano Cinca C. (2017): "Lecciones de Finanzas", [en línea] 5campus.org <http://www.5campus.org/ifinanzas> [y añadir fecha consulta] Inicio leccion
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