Estado de Flujos de Tesorería II Estado de Flujos

Modelos de flujos de tesorería

Consideraremos tres modelos diferentes:

1) Metodología francesa

Basado en el principio de relación causa/efecto entre el disponible después de la financiación interna de la expansión y las necesidades de financiación básica. El modelo aparece desarrollado en González (1995, pág 296 y ss),libro citado como bibliografía de este capítulo.

---

2) Basado en el Fondo de Rotación

Cuadro de flujos basado en el Fondo de Rotación y las necesidades del Fondo de Rotación. Este modelo trata de explicar las variaciones de flujos de tesorería a través de las diferencias que se producen, a lo largo de un período de tiempo, entre las variaciones del Fondo de Rotación y las necesidades del mismo. Este modelo podemos encontrarlo desarrollado también en González (1995 pág 304 y ss).

---

3) Modelo básico

Es el modelo más conocido y extendido. Trata de explicar las variaciones producidas durante un período de tiempo en la tesorería y equivalentes de tesorería.

El FASB-95 incorporó un modelo que luego fue adoptado, en sus líneas generales, por la IASC-7 y por el documento nº 20 de AECA.
Todo lo que veremos a continuación sobre el Cuadro de Flujos de Tesorería estará basado en este Modelo básico.